Цена на золото – реванш "быков"

В четверг цена на нефть марки Brent выросла ещё более, чем на 1%, закрывшись на уровне выше $85/б. В настоящее время быки пытаются штурмовать сопротивление на $86,6/б. Цена растёт на 0,35%.

Впечатление, что движение нефти наверх всё же отчасти продолжает быть обусловлено опасениями относительно потенциальной войны Израиля против Ливана. По крайней мере несколько стран уже попросили своих граждан покинуть Ливан и воздержаться от поездок в эту страну. Среди них Канада, Кувейт, Германия, Саудовская Аравия, Нидерланды, Россия, США. Не вполне понятны сроки начала операции и, конечно, сложно оценить потенциальные последствия, однако нужно быть готовым к тому, что в ближайшие дни может произойти эскалация. 

Drewry, между тем, на текущей неделе обновил данные по стоимости фрахта. Стоимость контейнерных перевозок продолжает ползти наверх. За неделю рост составил ещё 4% - до $5318 за 40-футовый контейнер.

Из фундаментальных же новостей, сегодня ключевой новостью становится традиционная для пятницы статистика от Baker Hughes по количеству буровых установок.

Федеральный резервный банк Далласа провёл опрос, согласно которому добыча в США может снизиться, если затянется череда M&A сделок в отрасли. Один из глав опрашиваемых нефтяных компаний заявил, что консолидация компаний, занимающихся разведкой и добычей, привела к уменьшению инвестиций в геологоразведку. Как мы уже говорили, в очень долгосрочной перспективе США и союзникам вряд ли удастся добиться серьезных успехов против действий картеля OPEC. Ситуация может стать хуже либо в случае, если Штаты продолжат терять вес в мировой геополитике, либо же если картель будет проявлять ещё большую сплочённость или, например, будет демонстрировать тенденцию к расширению. В этой ситуации способом противодействия для стран Глобального Севера является «подрыв» усилий картеля изнутри (одним из таких шагов является широкая информационная кампания, направленная против OPEC), санкционные рычаги (например, то, что мы наблюдаем в отношении Ирана и Венесуэлы), а также активное продвижение «зеленой повестки». 

Технически, мы пока не очень уверены, что пробой уровня сопротивления удастся. Диапазон $86,1 - 86,6/б – довольно серьезное препятствие. Между тем, уже можно констатировать, что за прошедшую торговую неделю положение быков существенно улучшилось.

Цена на золото. Реванш быков

Цена на золото в четверг выросла на 1,3%. Закрытие состоялось вблизи отметки $2327 за унцию. В настоящее время торги ведутся приблизительно на тех же уровнях. 

Рост цены преимущественно наблюдался приблизительно до начала выхода статистики в США, после чего краткосрочное движение скорее перешло во флэт. Фундаментальная картина для американского доллара вчера сложилась довольно неплохой. Количество первичных обращений за пособиями по безработице составило 233 тыс., что оказалось на 3 тыс. лучше ожиданий. Окончательные данные по ВВП за I кв. также оказались чуть выше прогнозов - +1,4%. Рынок, правда, может уже и не вспомнить, что по первой предварительной оценке роста экономики, показатель составлял +1,6%. 

Сегодня будет опубликован индекс расходов на личное потребление (PCE) и данные по PMI от ФРБ Чикаго.

Согласно оценкам CME Watch tool расстановка сил рыночных участников практически не поменялась На ближайшем задании FOMC 31.07 почти 90% участников ждут сохранения ключевой ставки на прежнем уровне – в диапазоне 5,25-5,5%

Технически же быки перечеркнули усилия продавцов по продавливанию цены ниже отметки $2300 за унцию. Мы вновь вернулись к определенному status quo с целью в $2340 в качестве первого препятствия на пути к дальнейшему движению к $2400 за унцию. 

Цена на серебро. Покупатели стараются отыграть просадку

В течение недели цена на серебро преимущественно снижалась. Увы, но наши ожидания были несколько иными. В настоящее время торги ведутся на отметке $29,23 за унцию.

Критичного для быков пока ничего не случилось. К тому же на сессии в четверг и на сегодняшней торговой сессии цена находится в зеленой зоне. Пока прорисовываются два достаточно сильных уровня сопротивления. Первый находится в диапазоне $29,7 - 30 – это уровень коррекции Фибо 23,6%. Второй находится на $30,5 за унцию – локальная трендовая линия, сформированная highest-highs от спайков цены в мае и июне.