Coty продала Wella за $750 млн. компании KKR

Американская Coty продала оставшуюся долю в бренде Wella инвестиционной компании KKR за $750 млн. Сделка завершает многолетнюю программу реструктуризации и позволит компании направить большую часть средств на снижение долговой нагрузки.

Coty объявила о продаже оставшихся 25,8% в бренде по уходу за волосами Wella компании KKR. Сумма сделки составила $750 млн. При этом Coty сохранила право на участие в будущих доходах в случае продажи бизнеса или проведения первичного публичного размещения акций Wella. Компания уточнила, что имеет право на 45% таких поступлений после достижения KKR заранее установленной нормы доходности.

Полученные средства Coty планирует в основном направить на сокращение долга. Этот шаг соответствует стратегическим приоритетам компании на фоне давления на показатели в сегменте массовой косметики. В последние годы Coty сталкивалась с усилением конкуренции со стороны новых брендов и снижением спроса на декоративную косметику.

Одновременно компания продолжает смещать фокус в сторону более устойчивого направления парфюмерии. Ранее Coty инициировала стратегический обзор активов и рассматривала варианты продажи непрофильных бизнесов для оптимизации портфеля. Продажа доли в Wella завершает программу, запущенную в 2020 году, целью которой было упрощение структуры и повышение операционной эффективности.

Coty приобрела Wella у Procter & Gamble в 2015 году в рамках сделки по покупке косметического бизнеса на сумму $12,5 млрд. С момента основания в 1904 году компания развивалась как международный игрок на рынке красоты и сегодня владеет лицензиями на парфюмерные бренды Gucci, Chloé и Burberry. Рыночная капитализация Coty, по данным LSEG, составляет около $2,8 млрд.

На фоне объявления о сделке акции Coty выросли в моменте на 2% на премаркете. При этом за последние два года котировки компании снизились более чем на 70%, что усиливает значимость текущих шагов по финансовому оздоровлению и стратегической концентрации на ключевых направлениях бизнеса. На момент выхода публикации бумаги компании на внебиржевых торгах находились около уровня $3,25, демонстрируя рост на премаркете на 0,92%.