Фьючерсы США на премаркете: рынок восстанавливается на фоне оптимизма по ставке и отчётов компаний

Фьючерсы на основные фондовые индексы США растут на премаркете в преддверии выходного дня в связи с Днём благодарения. Растущие ожидания снижения процентной ставки в следующем месяце и ослабление опасений по поводу "пузыря" искусственного интеллекта продолжают помогать рынку восстанавливаться после распродажи на прошлой неделе. Инвесторы также оценивают свежие квартальные отчеты Dell Technologies и HP Inc., которые показывают неоднозначные результаты, но в целом подтверждают устойчивый спрос в секторе искусственного интеллекта.

Перед открытием торгов фьючерсы на индекс S&P 500 повысились на 0,26%, до 6 799,25 пункта, фьючерсы на NASDAQ 100 выросли на 0,46%, до 25 202,00 пункта, а фьючерсы на DJIA прибавили 0,17%, до 47 258 пунктов.

Свежие данные, показавшие неожиданное снижение числа первичных заявок на пособие по безработице, дальнейший рост числа повторных заявок и более значительный, чем ожидалось, рост заказов на товары длительного пользования в сентябре, оказали незначительное влияние на прогнозы рынка относительно снижения ставки Федеральной резервной системой в декабре.

Денежные рынки в настоящее время оценивают шанс снижения ставки ФРС на 25 базисных пунктов в следующем месяце примерно в 85,1%, что минимально ниже, чем 85,2% днём ранее. Неделю назад трейдеры видели лишь 30,1-процентную вероятность такого шага.

Акции Nvidia (NVDA) восстанавливаются на 1,9% на премаркете после падения на 2,6% во вторник, когда инвесторы пересмотрели ставки на лидеров в области ИИ после сообщений о растущей конкуренции со стороны чипов от Google. Сообщение компании на платформе X о том, что её чипы искусственного интеллекта "на поколение опережают отрасль", не смогло полностью успокоить инвесторов.

Инвесторы также оценивают ряд отчетов о прибыли.

Dell Technologies (DELL) сообщила о прибыли в $2,59 на акцию в третьем квартале 2025 финансового года, что превысило средний прогноз аналитиков в $2,47. В соответствующем квартале 2024 года компания заработала $2,15 на акцию. Её выручка выросла на 10,8% г/г, составив $27,01 млрд., что оказалось незначительно ниже средней оценки аналитиков в $27,13 млрд. Компания также повысила свои годовые прогнозы для ключевого рынка серверов искусственного интеллекта, что является признаком устойчивого спроса на оборудование, необходимое в условиях нынешнего бума центров обработки данных. Джефф Кларк, вице-председатель и главный операционный директор Dell Technologies, заявил: «Импульс ИИ ускоряется во второй половине этого года, что привело к рекордным заказам на серверы ИИ в размере $12,3 млрд. и беспрецедентным $30 млрд. заказов с начала года. Наш пятиквартальный портфель заказов в разы превышает наш текущий портфель в $18,4 млрд. и включает как неооблачных, так и суверенных и корпоративных клиентов». Акции DELL выросли на 5,3% на премаркете. 

HP Inc. (HPQ) отчиталась о прибыли на акцию в $0,93 в четвертом квартале 2025 финансового года (столько же, сколько годом ранее). Её выручка выросла на 4,2% г/г до $14,64 млрд. Аналитики в среднем прогнозировали скорректированную прибыль на акцию в $0,92 при выручке $14,50 млрд. HP также объявила об увеличении квартальных дивидендов на 3,7% — до $0,30 на акцию с $0,2894 на акцию. Тем не менее, компания представила прогноз прибыли на 2026 финансовый год, который не оправдал ожиданий, и заявила, что планирует сократить от 4 000 до 6 000 сотрудников (7–10% своего штата) к 2028 финансовому году за счёт более широкого использования инструментов ИИ. Ожидается, что эти сокращения приведут к расходам на реструктуризацию в размере около $650 млн., из которых около $250 млн. придутся на 2026 финансовый год. Акции HPQ подешевели на 2,5% в ходе премаркет-торгов. 

Deere (DE) сообщила о прибыли в $3,93 на акцию в четвертом квартале 2025 финансового года, превысив прогноз аналитиков в $3,85, но снизившись по сравнению с $4,55 годом ранее. Её выручка составила $10,58 млрд., увеличившись на 14,1% г/г, что также превысило прогноз аналитиков в $9,86 млрд. Производитель сельскохозяйственного оборудования также опубликовал прогноз прибыли на предстоящий год, который не оправдал ожиданий, что указывает на сохраняющуюся неопределенность относительно сроков восстановления фермерской экономики США. Акции DE подешевели на 4,4% до начала основных торгов. 

Среди других компаний, которые обнародовали свои результаты с момента закрытия рынка во вторник, стоит отметить Li Auto (LI), Workday (WDAY), Autodesk (ADSK), NetApp (NTAP), Urban Outfitters (URBN), Petco Health and Wellness (WOOF), Zscaler (ZS), Guess? (GES).