Неопределенность ситуации на Ближнем Востоке захватила настроения инвесторов

Во время вчерашней торговой сессии цены на нефть сорта Brent консолидировались в узком торговом диапазоне $87,0-88,0 за баррель.

Нефть Brent

Рынок поддерживается высокой степенью неопределенности развития палестино-израильского конфликта.

К 08:30 GMT декабрьские фьючерсы нефти марки Brent торгуются у отметки $87,82 за баррель, показывая рост на 0,2% к предыдущему закрытию. Ноябрьские фьючерсы на нефть марки WTI сейчас торгуются у отметки $86,06 за баррель, подрастая на 0,1%.

Развитие конфликта на Ближнем Востоке остается основным влияющим на рынок нефти фактором. Несмотря на то, что на данный момент военные действия не влияют на прямые поставки нефти, существует довольно высокий риск затягивания и разрастания конфликта путем включения в него третьих сторон. Это, конечно же, сразу приведет к росту премий за риск на рынке нефти. Пока же участники рынка занимают выжидательную позицию, что выражается в пониженной волатильности цен.

Официальные лица США обвиняют Иран в причастности к нападению ХАМАС на Израиль, но достоверных доказательств роли Исламской Республики пока не появилось. Двоякая ситуация способствует воздержанию американской стороны от ужесточения санкций относительно поставок иранской нефти на мировой рынок. Возможностей для отказа от иранской нефти у потребителей немного.

На фоне этого Венесуэла и США продвинулись в переговорах, которые могут облегчить санкции в отношении Каракаса, разрешив по крайней мере еще одной иностранной нефтяной компании покупать венесуэльскую сырую нефть при определенных условиях. Согласно источникам агентства, новая система сохранит ограничения на торговлю нефтью с такими странами, как Китай, Иран и Россия. При этом Венесуэла сможет продавать свою нефть в Европу и, самое главное, в США. НПЗ Мексиканского залива очень нуждаются в тяжелых сортах нефти после закрытия поставок из России.

Минэнерго США (EIA) сообщило, что экспорт сырой нефти из США составил 3,99 млн баррелей в сутки в первом полугодии 2023 г. (+19% г/г), что является рекордным уровнем экспорта в первом полугодии с 2015 г. Европа была крупнейшим региональным направлением экспорта сырой нефти из США по объему (1,75 млн баррелей в сутки), во главе с экспортом в Нидерланды и Великобританию. Азия была региональным направлением со следующим по величине объемом - 1,68 миллиона баррелей в сутки, во главе с экспортом в Китай и Южную Корею. Соединенные Штаты также экспортировали значительно меньшие объемы сырой нефти в Канаду, Африку, Центральную и Южную Америку. Несмотря на рост экспорта нефти из страны, США остаются нетто-импортером нефти, особенно, касаемо тяжелых сортов, которые не производятся на местных месторождениях.

Перспектива рынка нефти пока остается неопределенной. В течение дня динамика цен может оставаться вблизи текущих уровней $87,0-88,5 за баррель.

Золото

Во время вчерашней торговой сессии рынок золота продолжал получать поддержку от конфликта между Палестиной и Израилем. Неопределенность разрешения данного конфликта растет, а время разрешения конфликта уже начало затягиваться, в результате чего стоимость золота на COMEX протестировала уровень сопротивления $1880/унц, вырастала до $1881,7/унц, от которого состоялась коррекция цен вниз к $1881,1/унц. К 08:30 GMT декабрьские фьючерсы на золото торгуются у отметки $1882,9/унц, показывая рост на 0,4% к предыдущему закрытию.

Инвестиционный спрос пока остается вялым. Запасы золота в биржевых ETF по состоянию на 9 октября сократились на 0,3% к предыдущему дню, запасы в крупнейшем SPDR Gold сократились на 0,5%. Ситуация для рынка золота в течение ближайших дней может оставаться позитивной.

Возможно продолжение роста выше уровней сопротивления $1880-1900/унц.