Ожидание решения ФРС и геополитика задают негативный тон на рынках

В среду, 21 сентября, на фондовых рынках преобладают продажи. Внимание инвесторов по всему миру приковано к предстоящему сегодня решению ФРС США по процентной ставке и к событиям вокруг Украины. Негативные ожидания поддерживаются ростом геополитических рисков после объявления референдумов о присоединении к Российской Федерации ЛНР, ДНР, а также Херсонской и Запорожской областей и объявления в России частичной военной мобилизации.

О решении Федрезерва по ставке будет объявлено в 21:00 мск. Абсолютное большинство наблюдателей считают, что ставка будет в третий раз подряд поднята на 75 базовых пунктов, хотя часть аналитиков допускает роста сразу на 1 процентный пункт для борьбы с более сильной, чем ранее ожидалось, инфляцией. Но еще важнее, чем ставка, будет тон выступления главы ФРС США в 21:30 мск. Инвесторы опасаются более жесткой риторики Джерома Пауэлла и предпочитают не рисковать.

Накануне торги в США завершились дружным снижением основных индексов примерно на 1%. При этом Все 11 секторов акций США завершили вторник в минусе, в то время как доходность государственных облигаций США снова выросла до новых многолетних максимумов.

В лидерах падения оказались акции Ford Motor, которые упали на 12,32% после того, как компания предупредила о падении прибыли в III квартале. Автопроизводитель заявил, что из-за нехватки комплектующих на его складах к концу квартала может скопиться от 40 тыс. до 45 тыс. непроданных автомобилей.

На 6,45% выросли акции производителя датчиков и систем машинного зрения Cognex после того, как компания повысила прогноз доходов в текущем квартале.

Акции производителя смартфонов Apple, которые входят в состав стратегии «Global. И целого мира мало» (доступна только квалифицированным инвесторам), выросли на 1,57%.

Компания объявила о намерении повысить цены на приложения в App Store в Европе и Азии в следующем месяце.

В среду по состоянию на 11:30 мск фьючерс на индекс S&P 500 прибавляет на 0,1%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США корректируется вниз на 4,9 б.п. до уровня 3,524%. Фьючерс на нефть марки Brent с поставкой в ноябре растет на 2,4% до уровня $92,8 за баррель.

Волна продаж вслед за США прокатилась в среду и по фондовым рынкам ЮВА. Японский Nikkei 225 по итогам торгов упал на 1,36%. Южнокорейский KOSPI снизился на 0,87%. Гонконгский Hang Seng опустился на 1,88%. Сводный китайский фондовый индекс CSI 300 отступил на 0,74%.

Азиатский банк развития снизил прогноз роста экономики КНР до 3,3% в 2022 году, что значительно ниже намеченных руководством Китая темпов.

На торгах в Гонконге наиболее существенно подешевели акции производителя оптики и микроэлектроники Sunny Optical Technology (-10,82%) и компании, работающей в области солнечной энергетики Xinyi Solar Holdings (-7,76%). Рост капитализации показали акции транспортно-логистическая группы Orient Overseas (+3,15%) и нефтегазовой корпорации CNOOC (+2,18%).

Европейские фондовые рынки в среду показывают разнонаправленную динамику. Индексы на материке преимущественно снижаются, в то время как британский FTSE 100 растет. Сводный континентальный индекс STOXX Europe 600 поднимается на 0,3%.

Динамику задают энергетические компании: в лидерах снижения оказались акции германской Uniper (-19,1%), а в лидерах роста – финской Fortum (+14,2%). Как сообщила Fortum, Германия намерена выкупить все акции Fortum в Uniper по цене 1,70 евро за акцию, что в сумме составляет около 0,5 млрд евро. После завершения вливания капитала и покупки акций немецкому государству будет принадлежать около 98,5% акций Uniper.

В России указом президента сегодня объявлена частичная мобилизация. Мобилизации подлежат резервисты с опытом военной службы в количестве до 300 тыс. человек.

Такой рост геополитических рисков – это явно не тот бэкграунд, который способствует росту фондового рынка. Торги в России в среду открылись новым падением акций. Индексы опустились более чем на 5%, но затем сократили снижение. По состоянию на 11:30 мск Индекс МосБиржи теряет 2,4%, в то время как рассчитываемый в долларах индекс РТС опускается на 2,9%.

Золотодобывающая компания «Полюс» отчиталась за I полугодие 2022 года. Продажи и выручка компании сократились в годовом исчислении на 19%, прибыль упала на 25%. Акции «Полюса» теряют в среду 2,3%.

Наибольшее падение к середине дня наблюдается в акциях Polymetal (-5,7%), «Детского мира (-5,2%) и «Яндекса» (-4,9%). Из голубых фишек растут только акции «ФосАгро» (+0,5%), акционеры которой сегодня на внеочередном собрании должны утвердить рекордные для компании дивиденды. В ликвидном втором эшелоне около 2% прибавляют акции ВСМПО-Ависма.

Сегодня все ждут решения по ставке ФРС и пресс-конференции FOMC с оценкой перспектив американской экономики. Также в США выйдут данные по продажам жилья на вторичном рынке и по запасам сырой нефти. Росстат РФ опубликует индекс цен производителей в августе 2022 года.

Техническая картина

Индекс МосБиржи

С технической точки зрения Индекс МосБиржи все еще остается в рамках широкого бокового диапазона с границами 2050 и 2500 пунктов. За два дня он преодолел всю ширину этого диапазона от верхней до нижней границы. Если поддержка устоит, то после отскока до 2200 пунктов индекс будет консолидироваться в середине диапазона. Если не устоит, то откроется бездна, ближайшей остановкой которой станет уровень 1600 пунктов.

S&P 500

Индекс S&P 500 продолжает отступать. Вероятна попытка сходить вниз до 3600 пунктов. Однако стохастик продолжает сигнализировать о состоянии перепроданности, что может сдерживать продавцов и поддерживать покупателей. Технически возврат к 4000 пунктам не менее вероятен.

STOXX Europe 600

Дальнейшее снижение индекса STOXX 600 сдерживается близостью сильного уровня поддержки в районе 400 пунктов и состоянием перепроданности по стохастическому осциллятору. Если уровень устоит, индекс может вернуться к уровню 420 пунктов.

CSI 300

Индекс CSI 300 продолжил снижение в рамках нисходящего тренда. Его новой целью является уровень поддержки в районе 3760 пунктов.