Пара EUR/USD переписывает минимумы с декабря прошлого года

Курс доллара растет, а евро падает. К середине недели валютная пара EUR/USD опустилась до 1,045. Индекс американского доллара сейчас торгуется в районе 107,2. Пара USD/JPY ушла вниз от значимой отметки 150

Индекс доллара в среду утром торгуется выше отметки 107,0 (самый высокий уровень с конца прошлого года), коррелируя с ростом доходности казначейских облигаций США на фоне «ястребиных» комментариев представителей ФРС. Все это поддерживается свежими статданными, которые сигнализируют об устойчивости американской экономики, а значит высоки ожидания того, что процентные ставки ФРС могут быть еще повышены и останутся на достигнутых уровнях в течение длительного периода времени.

Так, доходность 10-летних USTres продолжает расти и сейчас она достигла нового многолетнего пика – 4,8% - максимальный уровень с предкризисного 2007 года. Инвесторы посчитали, что цикл повышения процентных ставок ФедРезервом может продолжиться. Такую динамику гособлигаций США вызвала публикация очень сильной статистики по числу открытых вакансий на американском рынке труда за август. Число вакансий выросло на 690 тыс по сравнению с предыдущим месяцем до 9,61 млн в августе 2023 года, что значительно превышает консенсус рынка в 8,8 млн и указывает на устойчивый рынок труда в США, даже несмотря на сверхвысокие ставки ФРС.

В части оценки ситуации на рынке труда США, важнейшие данные этой недели выходят в пятницу: отчет BLS о динамике занятости и уровне безработице по итогам сентября. Сильные показатели по американскому рынку труда уже во многом заложены в текущие уровни индекса доллара, тем не менее, они способны поддержать спрос на американскую валюту.

Глава ФРБ Атланты Р. Бостик вчера заявил, что для центрального банка нет необходимости в срочном повышении ставки. Тем не менее пройдет еще «много времени», прежде чем снижение станет целесообразным. А вот президент ФРБ Кливленда Л. Местер, в свою очередь, отметила, что она готова к новому повышению ставок и, возможно, уже на следующем заседании ФРС в ноябре. Между тем, во вторник Палата представителей США отправила в отставку своего спикера Кевина Маккарти. Это событие может добавить неопределенности относительно согласования бюджета финансирования правительства, когда временное решение перестанет работать 17 ноября.

Октябрьский индекс экономического оптимизма IBD/TIPP упал до 36,3 по сравнению с сентябрьскими 43,2, что значительно ниже рыночных прогнозов в 41,6. Это был 26-й месяц подряд, когда показатель оставался на пессимистической территории, достигнув самой низкой отметки с августа 2011 г.

Валютная пара USD/JPY в ходе торгов во вторник превысила значимую отметку 150,0 и сразу после этого курс иены резко укрепился более, чем на 1% за десять минут. В минимуме сессии курс USD/JPY снижался до 147,3. Это очень похоже на валютные интервенции Банка Японии. Обычно регулятор действует в несколько заходов и отгоняет подальше курс иены от психологически важного рубежа.

Все внимание участников рынка направлено на другие отчеты по занятости. В среду выходят данные по числу новых рабочих мест от ADP, а также по индексу деловой активности в секторе услуг США за сентябрь. В среду также выходят индексы деловой активности в сфере услуг Германии и еврозоны за сентябрь. А также ждем индекса цен производителей и динамики розничных продаж за август в еврозоне.

На 4-часовом графике курса иены против доллара мы видим следы возможных интервенций Банка Японии на валютном рынке, когда пара USD/JPY достигла отметки 150,0. Вероятно, в ближайшее время курс иены продолжит локальное укрепление в район сильной поддержки на 145,0.