Рынки отыгрывают падение после поддержки со стороны центробанков

В пятницу, 17 марта, курс EUR/USD растет на 0,52% и находится у отметки в 1,066. Индекс доллара DXY снижается на 0,41%, торгуясь у отметки в 104,02.

Доллар США оказался под давлением в пятницу после того, как власти предприняли шаги по снижению нагрузки на финансовую систему, что привело к некоторому укреплению региональных валют, которые упали на этой неделе в результате банковских потрясений. Меры по спасению First Republic Bank в США в четверг повысили аппетит к риску среди инвесторов во всем мире, поскольку опасения по поводу глобального банковского кризиса ослабли.

Под надзором властей крупные американские банки влили $30 млрд в виде депозитов в First Republic Bank, который оказался втянут в расширяющийся кризис, вызванный крахом двух других средних американских банков на прошлой неделе.

Этот шаг последовал за объявлением Credit Suisse ранее в четверг о том, что он займет до $54 миллиардов у Швейцарского Национального Банка, после того как центральный банк обещал предоставить финансовую помощь попавшему в беду второму банку страны. Напомним, что Credit Suisse также оказался втянутым в широко распространенную инфекцию после краха американского банка Silicon Valley Bank, что привело к падению его акций на 30% в начале недели, однако уже вчера падение было полностью отыграно.

Но даже несмотря на то, что падение рынка усилило опасения по поводу здоровья европейских банков, Европейский центральный банк на своем заседании в четверг пошел на значительное повышение ставки на 50 базисных пунктов до 3,5%, впрочем, как и ожидали аналитики и как ранее анонсировало руководство самого ЕЦБ. В то же время ЕЦБ стремился заверить инвесторов в том, что банки еврозоны устойчивы несмотря на напряженность на финансовых рынках, а центробанку не приходится выбирать между целями ценовой и финансовой стабильности. Главный вывод - в релизе ЕЦБ полностью исчез какой-либо направленный сигнал будущих действий - дальнейшие решения центробанк намерен принимать с учетом оценки перспектив инфляции в свете поступающих экономических и финансовых данных, динамики базовой инфляции и эффективности механизма трансмиссии. Рынки склоняются к тому, что если напряжение на рынке ослабнет и волатильность снизится в ближайшие недели и месяцы, то устойчивая инфляция, будет достаточной причиной для дальнейшего ужесточения политики со стороны ЕЦБ, однако рыночные прогнозы пиковых уровней ставок снизились по сравнению с ожиданиями на начало марта.

Курс японской иены оставался повышенным, поскольку трейдеры по-прежнему обращались к защитным активам, все еще опасаясь, что недавние волнения, охватившие банковский сектор США и Европы, могут быть лишь начальной стадией широкомасштабного системного кризиса.

Тем временем Министерство финансов Японии, Агентство финансовых услуг и представители Банка Японии встретятся сегодня вечером для обсуждения финансовых рынков на фоне опасений по поводу банковского кризиса в США, сообщила газета Nikkei.

Касаемо макроэкономической статистики, вчера в США стали известны данные по числу разрешений на строительство новых домов, которые показали результат в 1,524 млн по сравнению с 1,339 млн месяцем ранее и прогнозами от аналитиков в 1,340 млн. Цены на экспорт и импорт в феврале показали рост на 0,2% м/м и снижение на 0,1% м/м соответственно, против роста на 0,5% м/м и снижения на 0,4% м/м в январе и прогнозов от аналитиков по снижению на 0,1% и 0,2% м/м соответственно. Строительство новых домов в феврале показало рост на 9,8% м/м по сравнению со снижением на 2% м/м месяцем ранее. Индекс деловой активности в производственном секторе от ФРБ Филадельфии за март составил -23,2 пункта по сравнению с -24,3 пункта в феврале и прогнозами в -15,6 пункта. Традиционные недельные данные по первичным заявкам на пособие по безработице показали результат в 192 тыс. против 212 тыс. на прошлой неделе, что оказалось ниже прогнозов от аналитиков в 205 тыс.

Сегодня стоит обратить внимание на публикацию в США февральских данных по промышленному производству, а также на предварительный пул данных от Мичиганского университета за март. В Еврозоне, в свою очередь, станут известны окончательные данные по инфляции за февраль.

Курс EUR/USD находится выше уровня поддержки в 1,050 и торгуется у отметки в 1,066 евро за доллар. Стохастические линии направлены вниз, что указывает на благоприятные возможности для продаж по инструменту в краткосрочной перспективе.