Рынки ожидают дальнейшего укрепления доллара на фоне сильных данных

В четверг, 16 февраля, курс EUR/USD подрастает на 0,19% после снижения на предыдущей сессии торгуется у отметки в 1,071. Индекс доллара DXY снижается на 0,37%, находясь у уровня в 103,57.

Доллар подскочил до шестинедельного максимума под влиянием ряда данных, указывающих на укрепление американской экономики, что привело к росту ожиданий повышения ставок со стороны Федеральной резервной системы, оказав поддержку курсу американской валюты. Доллар, который оказался под давлением с конца прошлого года, нашел поддержку в растущей доходности казначейских облигаций, поскольку сильные экономические данные поддерживают ставки на дальнейшее ужесточение ДКП ФРС.

Возможное дальнейшее укрепление доллара будет поддерживаться снижением аппетита к риску на мировых рынках и ростом разницы доходностей казначейских облигаций США и других стран. Недавние данные, указывающие на сильные стороны экономики, включая крайне сильный отчет по занятости в несельскохозяйственном секторе за январь, инфляцию, которая остается повышенной, и резко возросшие в январе розничные продажи привели к тому, что, многие аналитики делают ставки на то, что ФРС может повысить ставки более чем еще два раза, как прогнозировалось в декабре 2022 года. В то же время другие эксперты также ожидают краткосрочного укрепления доллара, хотя и считают, что американской валюте предстоит еще много работы, чтобы переломить медвежий тренд, наблюдавшийся с конца прошлого года.

Тем временем китайский юань вырос на 0,2%, поскольку Народный банк заявил, что предпримет дополнительные меры по стимулированию экономического роста, включая увеличение кредитования и поддержку рынка недвижимости. Отдельно государственный орган планирования и министерство финансов Китая также заявили, что будут проводить политику по увеличению расходов и высвобождению потребительских сбережений, накопленных во время пандемии коронавируса. Это способствовало некоторому оптимизму в отношении восстановления китайской экономики, после того как последние данные показали умеренный подъем инфляции и производственной активности.

Касаемо макроэкономической статистики, вчера в США вышли важные данные по розничным продажам за январь, которые показали рост на 3% м/м по сравнению со снижением на 1,1% м/м месяцем ранее и значительно превысили прогнозы роста от аналитиков на 1,8% м/м.

Промышленное производство в январе осталось на том же уровне, по сравнению со снижением на 1% м/м в декабре 2022 и прогнозов роста на 0,5% м/м. Февральские данные по индексам рынка недвижимости от NAHB составили 42 пункта против 35 пунктов в январе и прогнозов от аналитиков в 37 пунктов. Индекс деловой активности в производственном секторе NY Empire State, в свою очередь, показал результат в -5,8 пункта в феврале, по сравнению с январскими - 32,9 пункта и прогнозами от аналитиков в -18 пунктов. Кроме того, в еврозоне были опубликованы данные за декабрь 2022 по промышленному производству, показавшие снижение на 1,1% м/м и против роста на 1,4% м/м в ноябре и прогнозов снижения на 0,8% м/м. А также декабрьские данные по сальдо торгового баланса, которые составили -8,8 млрд евро против - 11,7 млрд евро месяцем ранее и прогнозов от аналитиков в -12,5 млрд евро.

Сегодня в США выйдут январские данные по строительству новых домов, индексу цен производителей и предварительные данные по числу разрешений на строительство. Также будут опубликованы данные по индексу деловой активности в производственном секторе от ФРБ Филадельфии за февраль и традиционные недельные данные по первичным заявки на пособие по безработице.

Курс EUR/USD находится ниже уровня сопротивления в 1,075 и торгуется у отметки в 1,071 евро за доллар. Стохастические линии находятся в зоне перепроданности, что в целом указывает на ограниченность дальнейшего снижения по инструменту в краткосрочной перспективе.