Валютная пара EUR/USD продолжает консолидацию в районе 1,058

С конца прошлой недели ситуация на валютном рынке принципиально не меняется. Индекс доллара продолжает консолидацию в районе 106,3 п. Курс иены также торгуется возле уровня 150,0 к доллару.

По итогам прошедшей недели курс доллара США продемонстрировал умеренное ослабление (-0,4%), несмотря на то, что американские гособлигации давали самые высокие уровни за последние годы. Доходность 10-летних USTres на прошлой неделе ненадолго поднявшись выше 5%, после того, как председатель ФРС Дж. Пауэлл заявил, что сила экономики США и разогретый рынок труда дают основание для ужесточения финансовых условий, то есть не исключен новый подъем базовой процентной ставки американским ЦБ до конца года.

В пятницу глава ФРБ Сент-Луиса Л. Местер заявила, что склоняется к необходимости еще одного повышения ставки ФедРезервом в этом году до 5,5-5,75%. При этом она отметила, что вне зависимости от того, будет ли ставка поднята еще раз, ФРС "приближается к завершению" цикла ужесточения денежно- кредитной политики.

До очередного заседания ФРС остается чуть более недели. В преддверии этого события члены FOMC должны будут соблюдать «неделю тишины» в ближайшие дни. Однако дискуссии среди участников рынка по поводу предстоящих решений американского ЦБ будут продолжаться.

В понедельник утром курс доллара к японской иене опять ненадолго превысил отметку 150 иен. Значительная разница в доходностях по американской и японской валюте должна двигать пару USD/JPY вверх. Однако японские власти могут вмешаться в ситуацию выше этого значимого рубежа. Риск того, что война Израиля с исламистской группировкой Хамас перерастет в более широкий региональный конфликт, держит мировые фондовые и валютные рынки в напряжении.

Обстановка на Ближнем Востоке пока остается очень сложной. Активная дипломатическая работа в этом секторе немного сбавила градус накала: колонны с гуманитарной помощью начали прибывать в сектор Газа из Египта в минувшие выходные. Израиль продолжает воздерживаться от наземной операции. Это дает надежду на то, что война между Израилем и Хамасом не распространится по всему Ближнему Востоку и не нарушит поставки энергоносителей.

Курс юаня в последние дни продолжает слегка слабеть к доллару. На китайскую валюту оказывает давление увеличивающаяся разница в доходности между США и Китаем. Пара USD/CNY сейчас торгуется в районе 7,317. Однако последние экономические данные показали стабилизацию экономики КНР, что поддерживает курс китайской валюты. Напомним, что в пятницу ЦБ Китая не стал менять базовые кредитные ставки.

Международное рейтинговое агентство Moody's подтвердило суверенный рейтинг Великобритании на уровне "Aa3", изменив его прогноз на "стабильный" с "негативного". В минувшую пятницу агентство заявило, что "государственные расходы и довольно высокая инфляция несут в себе риски для способности британских властей реализовывать бюджетные планы". Тем не менее, эксперты Moody's ожидают, что правительство Великобритании продолжит ужесточать бюджетную политику в ближайшие годы.

В четверг на этой неделе Европейский Центральный Банк проведет очередное заседание. Ожидается, что ЕЦБ сохранит ключевую ставку на текущем уровне в 4,5%. Кроме того, важными станут предварительные данные по динамике ВВП США за 3-й квартал (выходят в четверг). В понедельник 23 октября ждем публикации индекса деловой активности ФРБ Чикаго.

Пара EUR/USD несколько дней консолидируется без сильных движений немного выше сильного уровня поддержки 1,05. Участники рынка предпочитают не перетряхивать позиции, ожидая решения ЕЦБ по ставке на этой неделе, и итогов заседания ФРС на следующей.