Цена на нефть вновь начала расти на позитивном внешнем фоне.

Вчера для рынка нефти сессия получилась достаточно успешной – цена на сорт Brent выросла почти на 2%, превысив отметку $72/б.

США наложили очередные санкции на Иран. Сообщается, что рестрикции введены в отношении ещё 14 физических и юридических лиц и 8 нефтяных танкеров. Между тем, некоторые эксперты обратили внимание, что Д. Трамп отправил письмо спикеру Палаты представителей и председателю Сената, в котором представил обоснование для военного удара по исламской республике. Axios сообщает, что на следующей неделе в Белый дом приедут представители Израиля для обсуждения ситуации в Иране. Что касается республики, то Bloomberg, со ссылкой на министра иностранных дел Ирана написал, что республика ответит на письмо Трампа в ближайшие дни (напомним, что Д. Трамп отправил письмо, в котором настаивает на отказе Ирана от всех элементов ядерной программы).

Как мы уже упоминали, Трамп встретился с представителями крупнейших американских нефтяных компаний, в т.ч. с Chevron, Exxon, Shell, BP, Occidental и др. Сообщается, что вопрос о снижении мировых цен на нефть не обсуждался с компаниями напрямую, а разговор преимущественно велся о снижении административных барьеров для наращивания производства и экспорта нефти. Baker Hughes прокомментировал также, что обсуждались инвестиции в развитие энергетики и инфраструктуры. Гарольд Хэмм, американский нефтяник, входящий в число богатейших людей США, сделал достаточно интересное заявление о том, что для того, чтобы покрыть расходы на бурение новых скважин цена на нефть должна составлять порядка $80/б. Экспертное сообщество также заявило, что при $50/б добычу по всей видимости придётся сократить. Собственно, вот и ответ на предвыборный слоган Трампа drill, baby, drill.

Bloomberg, кстати, также написал, что в случае, если нефть будет очень дешёвой, то это может вызвать негативные последствия и для экспортёров СПГ. Причина в принципах ценообразования – цены на газ по долгосрочным контрактам привязываются к ценам на нефть.

OPEC вчера разместил очередной пресс-релиз, в котором представил планы компенсаций перепроизводства нефти от 7 стран, участвующих в соглашении о добровольном сокращении добычи нефти.

Как можно заметить, план предполагает снижение добычи до июня 2026 г. на 4,2 mbd. Таким образом, частичный выпуск объёмов, который предполагается осуществлять с апреля текущего года, будет также частично нивелирован сокращениями в рамках компенсационного плана.

WoodMackenzie ожидает, что в 2025 г. средняя цена на нефть марки Brent составит $73/б. В качестве причин WoodMac указывает стратегию OPEC+ и тарифы Трампа. Мы, со своей стороны, пока чуть более оптимистично настроены и считаем, что средняя цена на нефть в текущем году сложится в диапазоне $74-75/б.

Технически быкам сейчас важно постараться закрепиться выше кластера $72-72,2/б. Если это удастся, то следующей целью станет уровень $74/б. В противном же случае нас, по всей видимости, снова ожидает возврат к отметке $71,2/б.

Цена на золото. Появились первые признаки возможной технической коррекции

Цена на золото за торговую сессию в четверг снизилась на 0,15%, закрывшись на отметке чуть выше $3044 за тройскую унцию. В настоящее время торги ведутся вблизи $3030 – цена снижается на 0,4%.

Из фундаментальных новостей вчера вышли достаточно неплохие цифры по рынку недвижимости в США. На вторичном рынке количество проданных домов выросло на 4,26М при прогнозе 3,95M. Кроме этого, производственный индекс от ФРБ Филадельфии составил 12,5 п., что ниже февральского показателя, но всё же выше, чем прогнозное значение (8,8 п.). Как следствие, доллар США вчера немного подрос – DXY прибавил порядка 0,3%, а сегодня движение наверх составляет ещё около 0,2%.

Рыночные ожидания в пользу дальнейшего сохранения ставки на заседании ФРС 07.05 вновь продолжают расти и к настоящему моменту вероятность, согласно оценке CME Group, достигает порядка 84,5%.

Между тем, начинают прорисовываться сигналы для технической коррекции. Так, мы видим, например разворот некоторых технических индикаторов. Вместе с тем, безусловно, до подтверждения разворота и снижения, говорить о чём-либо пока что ещё очень рано. Первым таким подтверждением может стать пробой локальной поддержки на отметке $3030 за тройскую унцию. Если это произойдёт, то медведи могут опустить цену в диапазон $2950 – 3000 за унцию.