Мировые рынки торгуются без единой динамики

Во вторник, 20 сентября, мировые фондовые рынки торгуются разнонаправленно. В Азии умеренный оптимизм, европейские индексы торгуются без единой динамики, торги в РФ открылись резким снижением. В первой половине дня фьючерс на S&P 500 снижается на 0,2%. Дальнейшее направление движения рынкам задаст Федрезерв, а за ним и Банк Англии.

В понедельник американскому фондовому рынку удалось закрыться в плюсе, хотя большую часть торговой сессии индексы провели на отрицательной территории. Давление на американский фондовый рынок продолжают оказывать рост доходностей казначейских облигаций и укрепление доллара в преддверии заседания ФРС. Доходность 10-летних трежерис превышает 3,5%, что является максимумом с 2011 года, а доходность 2-летних трежерис почти достигает 4,0%, что является максимумом с 2007 года. Индекс доллара вблизи отметки 110 пунктов.

Сегодня стартует двухдневное заседание ФРС по монетарной политике. Рынок закладывает 85%-ю вероятность повышения ставки на 75 б. п. и 15%-ю вероятность повышения сразу на 100 б. п. из-за негативных данных по инфляции, вышедших на прошлой неделе. Риторика Пауэлла на пресс-конференции, вероятно, останется жесткой. Reuters также сообщает, что Федрезерв готовится обновить макроэкономические прогнозы до 2025 года, которые, вероятно, уже будут учитывать сохранение высокой инфляции, высоких ставок и отражать вероятность жесткой посадки.

Данные по индексу цен производителей в Германии по итогам августа существенно превысили ожидания. За месяц индекс вырос на 7,9%, а в годовом выражении инфляция по меркам производителей ускорилась до 45,8% с 37,2% в июле.

В Японии в августе потребительская инфляция ускорилась до 3% (г/г) с 2,6% (г/г) в июле, между тем базовая инфляция достигла 2,8% (г/г) против 2,4% (г/г) в июле.

Народный Банк Китая в ходе заседания оставил неизменными процентные ставки: однолетняя ставка сохранена на уровне 3,65% годовых, пятилетняя ставка – на уровне 4,30% годовых. Это позитивная новость для национального фондового рынка, но, с другой стороны, ужесточение ДКП в США негативно для Китая. Юань сохраняет слабость относительно доллара. Неплохой спрос на акции в Гонконге также обеспечен новостями о снятии карантинных ограничений в городе Чэнду, столице провинции Сычуань.

В течение дня в Соединенных Штатах выйдут данные по рынку недвижимости за август (статистика по строительству новых домов и выданным разрешениям на строительство), а также еженедельные данные по запасам нефти от API.

По состоянию на 11:40 мск Индекс МосБиржи опускается на 1,8% до 2386,80 пункта, а Индекс РТС снижается на 1,6% до 1251,60 пункта. Европейский индекс STOXX 600 демонстрирует динамику близкую к нулевой в первой половине дня и находится на уровне 407,80 пункта. Гонконгский индекс Hang Seng по итогам торговой сессии укрепился на 1,1% до 18 776,50 пункта, а китайский индекс CSI 300 минимально подрос на 0,1% до 3932,80 пункта.

Акции производителей вакцин от коронавируса BioNTech (-8,6%), Moderna (-7,1%), Novavax (-6,5%), Pfizer (-1,3%) в понедельник показали снижение, после того как Джо Байден объявил о завершении пандемии COVID-19.

Акции автоконцерна Ford на постмаркете теряют 4,4% на фоне того, что в III квартале компания понесет дополнительные расходы в размере $1 млрд из-за проблем с поставками. Ford заявил, что если не получит вовремя необходимые детали, то может задержать поставки более 40 тыс. автомобилей в дилерские центры. В этом случае поставки будут перенесены на IV квартал, и по итогам года это никак не отразится на показателе EBITDA.

В Гонконге в лидерах роста из индекса Hang Seng оказались Sands China (+7,7%), Galaxy Entertainment Group (+4,3%), NetEase (+3,9%), Techtronic Industries (+3,7%), Wharf Real Estate (+3,5%), JD.com (+3,5%). В лидерах снижения — бумаги Haidilao International (-7,8%).

В Европе из индекса DAX 30 в лидерах роста торгуются Porsche Automobil Holding (+4,3%), Volkswagen (+1,8%), Beiersdorf (+1,4%), Daimler (+1,2%), Continental (+1,2%), BMW (+1,2%).

Из индекса FTSE 100 наибольший рост фиксируют Prudential (+2,1%), Standard Chartered (+2,0%), BP (+1,9%), HSBC (+1,8%). На российском фондовом рынке начало торговой сессии ознаменовалось резким снижением Индекса МосБиржи ниже 2400 пунктов на фоне поступающих новостей.

Стало известно, что для покрытия дефицита бюджета правительство хочет собрать с сырьевых экспортеров около 1,4 трлн руб. в 2023 году за счет повышения экспортных пошлин и ставок НДПИ. В частности, предлагается повысить экспортную пошлину на газ до 50%, ввести пошлину или ее аналог для экспорта СПГ, а также повысить цены на газ внутри РФ и затем изъять эти деньги у газовых компаний через рост НДПИ. Также обсуждается повышение экспортной пошлины на нефть на 2023 год и продление скорректированного демпфера на бензин. Наиболее негативная реакция на данную новость наблюдается в акциях экспортеров энергоносителей: «Новатэк» (-3,7%), «Лукойл» (-3,3%), «Татнефть» (-3,0%), «Роснефть» (-2,5%). Вслед за ними распродажи проходят и в других активах, все эмитенты из состава индекса МосБиржи торгуются в красной зоне по состоянию на 11:55 мск.

Инвесторам, ориентированным на работу с перспективными, ликвидными и дивидендными отечественными компаниями из первого эшелона, рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды».

Техническая картина

Индекс МосБиржи

На дневном графике Индекс МосБиржи последнюю неделю консолидировался в диапазоне 2420-2460 пунктов, но сегодня ушел ниже 2400 пунктов на фоне снижения рынка широким фронтом. Поддержку может оказать уровень 2365 пунктов, но есть риски снижения индекса до 2300 пунктов.

Индекс S&P 500

На дневном графике индекс S&P 500 отскочил от поддержки 3820 пунктов и остановился на ключевом уровне 3900 пунктов, который уже не раз за последние несколько месяцев служил индексу как поддержкой, так и сопротивлением. Возможен отскок до 4000 пунктов, за которым последует разворот у линии тренда.

Индекс STOXX 600

На дневном графике индекс STOXX 600 продолжает серию снижений. Сейчас индекс находится на уровне поддержки 406 пунктов, ниже есть поддержка в районе 402 пунктов. Судя по слабой макроэкономической статистике в Европе, динамика индекса может усугубиться.

Индекс CSI 300

На дневном графике индекс CSI 300 опустился до локального минимума за последние 4 месяца. Не исключаем снижение индекса ниже 3900 пунктов, но не ниже 3800 пунктов.