На рынках преобладает неуверенность

В среду, 5 октября, на фондовых рынках наблюдается неустойчивая динамика после вчерашнего подъема. Если вчера многие инвесторы поверили в замедление темпов дальнейшего подъема ставок на фоне ухудшения экономических метрик, то сегодня на рынке преобладают сомнения по этому поводу.

Накануне в США продолжилось двухдневное ралли. Основные индексы прибавили около 3%. Количество вакансий в стране в августе сократилось больше, чем ожидалось. Это свидетельствует о том, что ужесточение финансовых условий может привести к охлаждению рынка труда. На фоне других данных, говорящих о замедлении производственной активности, инвесторы решили, что Федрезерв может снизить темпы дальнейшего повышения ставок. Ослабление доллара, снижение доходности казначейских облигаций и оптимистичные прогнозы автопроизводителей также поддержали покупателей.

General Motors сообщила о росте продаж на 24% в III квартале благодаря высокому спросу и стабильному производству. Продажи электромобилей Chevrolet Bolt выросли до рекордного уровня. Компания намерена увеличить производство электромобилей, отвечая на растущий спрос. Продажи Ford Motor в июле-сентябре упали на 8,9% (г/г), при этом продажи электромобилей выросли почти втрое. Акции General Motors выросли на 8,91%, акции Ford Motor прибавили 7,76%, акции производителей электромобилей Rivian Automotive подскочили на 13,83%.

Акции Tesla в ходе торгов во вторник прибавляли около 6%, но откатились назад и завершили день ростом на 2,90% после того, как Илон Маск вновь предложил выкупить Twitter по изначально предложенной цене $54,20 за акцию. Акции Twitter на этой новости подскочили на 22,24% и вошли в число лидеров роста.

Также в списке лидеров вторника оказались бумаги компаний, связанных с индустрией путешествий и развлечений – операторов казино и отелей Caesars Entertainment (+11,42%), Wynn Resorts (+9,49%), Las Vegas Sands (+8,81%), PENN Entertainment (+8,72%), туристических компаний Norwegian Cruise Line (+16,84%), Royal Caribbean Cruises (+16,65%), Carnival (+13,28%), Expedia (+8,16%), авиаперевозчиков Delta Air Lines (+8,81%), American Airlines (+8,64%), United Airlines Holdings (+7,68%).

На подъеме завершили торги бумаги технологических компаний, включая Акции производителя смартфонов Apple (+2,56%), которые входят в состав стратегии «Global. И целого мира мало» (доступна только квалифицированным инвесторам).

Среди небольшого числа компаний, снизивших капитализацию во вторник, отметились акции инвестора в инфраструктуру здравоохранения Welltower (-1,53%) и поставщика оборудования для интенсивной терапии и хирургии Teleflex (-1,08%).

В среду настроения на рынках меняются. По состоянию на 11:30 мск фьючерс на индекс S&P 500 теряет около 1%. Доходность 10-летних казначейских облигаций США растет на 9,0 б.п. до уровня 3,707%. Фьючерс на нефть марки Brent с поставкой в декабре отступает на 0,4% до уровня $91,45 за баррель.

Между тем этот день богат на события. Сегодня повсеместно публикуются индексы деловой активности (PMI) в сфере услуг. В Вене пройдет первая с 2020 года очная встреча участников ОПЕК+, на которой будет принято решение о сокращении нефтедобычи. Наблюдатели называют предполагаемый объем сокращения добычи от 1 до 2 млн баррелей в сутки с ноября 2022 года для поддержания баланса и цен на нефтяном рынке. Евросоюз согласовал очередной пакет санкций, в который войдет потолок цен на российскую нефть. Размер этого ограничения пока не называется. В США выдут данные по запасам нефти и нефтепродуктов. В России выйдет предварительная оценка использования ВВП во II квартале 2022 года.

Отыгрывая ночное завершение торгов в США, рынки ЮВА в среду продолжили подъем, хотя к закрытию несколько откатились назад. Японский Nikkei 225 по итогам для прибавил 0,48%. Южнокорейский KOSPI подрос на 2,45%. На биржах материкового Китая до конца недели продолжаются каникулы по поводу Дня образования КНР. Гонконгский Hang Seng после пропущенного в связи с национальным праздником дня показал сильный рост, отскочив на 5,79% от своего самого низкого за 10 лет уровня.

На торгах в Гонконге лучшую динамику показали акции производителя одежды Shenzhou (+13,71%), интернет-ритейлера JD.com (+10,13%), поставщиков спортивных товаров Li Ning (+10,41%) и ANTA Sports Products (+10,46%), а также страховой компании Ping An (+9,60%). Среди немногих упавших в цене бумаг оказались акции девелоперов Country Garden Holdings (-1,01%) и Country Garden Services (-0,96%), а также фармацевтической CSPC Pharmaceutical Group (-0,51%).

Индекс деловой активности в секторе услуг еврозоны в сентябре понижен до 48,8 с предварительной оценки 48,9, отражая снижение с 49,8 в августе 2022 года. Композитный PMI снизился в сентябре до 48,1 по сравнению с 48,9 месяцем ранее.

PMI в секторе услуг Великобритании в сентябре пересмотрен в сторону повышения до 50,0 с предварительной оценки 49,2, но все же он снизился по сравнению с 50,9 в августе. Композитный индекс деловой активности Великобритании составил 49,1. Это ниже, чем 49,6 в августе, что отражает дальнейшее замедление деловой активности.

Европейские фондовые рынки в среду показывают преимущественно отрицательную динамику. Сводный континентальный индекс STOXX Europe 600 опускается на 1,0%.

В лидерах роста – акции известного шведского производителя садового оборудования Husqvarna (+5,7%), польского разработчика компьютерных игр CD Projekt (+4,0%) и германского поставщика медицинских приборов Carl Zeiss Meditec (+2,8%). В отстающих – бумаги французского производителя автокомпонентов Faurecia (-6,5%), британского оператор кинотеатров Cineworld (-5,1%) и германского производителя автомобильных шин Continental (-5,5%).

Индекс деловой активности (PMI) в секторе услуг России от S&P Global Russia Services вырос в сентябре до значения 51,1 с 49,9 месяцем ранее.

Между тем президент Владимир Путин сегодня ратифицировал договоры о принятии ДНР, ЛНР, Херсонской и Запорожской областей в состав России, а также назначил действующих глав администраций этих регионов временно исполняющими обязанности глав новых субъектов России. Можно не сомневаться, что за этим последуют новые пакеты санкций.

Российский фондовый рынок в среду возобновил снижение. По состоянию на 11:30 мск Индекс МосБиржи теряет 3,2%, Индекс РТС опускается на 3,4%.

В лидерах падения оказались акции Polymetal (-7,9%), ГК «ПИК» (-7,5%), НЛМК (-6,8%), Ozon (-6,3%), TCS (-6,4%) и «Роснефти» (-6,2%). Рост в составе Индекса МосБиржи показывают только акции МТС (+0,6%)

Техническая картина

Индекс МосБиржи

С технической точки зрения Индексу МосБиржи удается снять перепроданность по RSI. Однако пока индекс не показывает готовность к дальнейшему росту. Следующее сопротивление расположено в районе 2200 пунктов. Поддержка сформировалась на 1840.

S&P 500

Индекс S&P 500 предпринял сильную попытку отскока, сняв при этом состояние перепроданности по RSI. Однако сломать нисходящий тренд нему пока не удалось.

STOXX Europe 600

Индекса STOXX 600 остается в рамках среднесрочной нисходящей тенденции. Поддержка сформировалась на уровне 380 пунктов. Сильное сопротивление присутствует в районе 405 пунктов.