Российский рынок акций не показал заметных изменений

Во вторник, 23 января, торги на МосБирже во время основной сессии проходили маловыразительно в отсутствие значимых драйверов и завершились разнонаправленными изменениями индексов.

Внешний фон во вторник был скорее положительным. Большинство индексов региона ЮВА завершили день ростом, за исключением небольшого снижения рынка в Японии и продолжения коррекции в Индии. Хорошо росли китайские акции после появления информации, что власти КНР намерены принять меры для поддержки фондового рынка, чтобы прервать его затянувшееся падение.

Динамика индексов в Европе слабая и разнонаправленная, и то же самое можно сказать про основные индексы США в первые часы торгов после открытия Wall Street. На товарных рынках картина к вечеру также неоднозначная, золото торгуется нейтрально, цветные металлы дорожают, а нефть немного дешевеет: котировки Brent теряют около 0,5%, опускаясь до $79,6 за баррель.

Банк России поспорил с Правительством РФ относительно продажи валютной выручки экспортерами. Накануне первый зампред правительства Андрей Белоусов поддержал продление этой меры до конца 2024 г., отметив их эффективность. Днем представители Банка России сообщили прессе, что ЦБ не видит весомых оснований для продления обязательной продажи валютной выручки, и что влияние этой меры на валютный рынок было умеренным, по сравнению с поднятием ключевой ставки. 

А к вечеру Минфин РФ заявил, что продление обязательной продажи валютной выручки является обоснованным, а в случае, если она будет создавать трудности для экспортеров, схема возврата будет доработана. Пока шли споры, российский рубль во вторник около 0,8% уступил доллару, который подорожал до 88,5 руб. 

На этом фоне индекс МосБиржи к завершению основной сессии повысился на 0,11% до уровня 3175,74 пункта, в то время как рассчитываемый в долларах индекс РТС опустился на 0,60% до 1130,09 пункта. 

Издание «КоммерсантЪ» поделилось информацией о том, что Минфин РФ работает над повышением ставок НДПИ для добычи каменного угля после того, как экспортеров угля освободили от уплаты «курсовой» экспортной пошлины. Это отрицательно сказалось на акциях угледобывающих компаний. Акции «Распадской» упали на 3,89%, обыкновенные и привилегированные акции «Мечела» снизились на 1,75% и на 1,2% соответственно.

Акции «Русала» подешевели на 0,6% на фоне публикаций о новом пакете санкций ЕС, в который, предположительно, могут включить запрет на импорт российского алюминия. Акции «Северстали» (-0,58%) теряют стоимость после того, как суд встал на сторону ФАС по давнему спору по штрафам за рост цен в 2021 г. 

В числе лидеров снижения также присутствуют бумаги HeadHunter Group (-3,45%), Ozon (-1,76%), АК АЛРОСА (-1,53%) и ММК (-1,32%). Среди растущих бумаг можно выделить «ФСК – Россети», (+3,42%), «РусАгро» (+2,23%), АФК «Система» (+0,99%), «Газпром» (+0,93%) и «Яндекс» (+0,66%).

Инвесторам, ориентированным на акции отечественных компаний с перспективами роста и дивидендной историей, мы рекомендуем обратить внимание на стратегию «RU. Капитал и дивиденды». 

Индекс МосБиржи остается в боковом коридоре между 3000 и 3300 пунктов, не дойдя примерно треть пути от нижней границы к верхней. Обновление годового максимума все еще остается актуальным, хотя возврат в нижнюю часть диапазона тоже нельзя полностью исключить.

Американские индексы остановили рост на фоне противоречивой корпоративной отчетности

Во вторник, 23 января, торги на американском рынке акций проходят разнонаправленно, а основные фондовые индексы меняются вяло, оставаясь при этом неподалеку от исторических максимумов по индексу S&P 500. 

Значимой статистики сегодня почти нет, инвесторы ждут выхода ключевых экономических данных позднее на этой неделе, которые предоставят дальнейшую информацию о состоянии экономики США в преддверии решения FOMC по денежно-кредитной политике на следующей неделе. Зато в самом разгаре сезон корпоративных отчетов, которые стали главными драйверами отдельных акций на рынке.

Между тем, сводный производственный индекс в Пятом округе США упал в январе до -15, самого низкого уровня с февраля 2023 года, с -11 в декабре 2023 г. и намного хуже прогнозируемых -7. Данные указывают на вялую производственную активность в январе, поскольку количество новых заказов (-16 против -14) сократилось, а занятость (-15 против -1) заметно упала. В то же время, Индекс доходов Пятого округа в сфере услуг вырос в январе до 4 с 0 в декабре, указывая на самый сильный уровень роста с сентября 2023 г. А показатель спроса вырос до 5 с 2. Результаты показывают, что экономика США продолжает демонстрировать устойчивость к жесткой политике ФРС.

По состоянию на 18:45 МСК индекс «голубых фишек» Dow Jones Industrial Average опускается на 0,34% до 37872,08 пункта, индекс широкого рынка Standard & Poor's 500 отступает на 0,05% до 4848,14 пункта, а индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite повышается на 0,06% до уровня 15370,11 пункта.

Квартальные отчеты эмитентов стали главными драйверами для акций во вторник. Бумаги 3М обвалились на 10,4% после того, как этот промышленный конгломерат показал рост скорректированной прибыли в 4-м квартале, но спрогнозировал итоговый показатель за год ниже оценок рынка из-за замедления спроса.

Один из крупнейших застройщиков в сфере жилой недвижимости компания D.R. Horton снизила квартальную чистую прибыль на 1,2%. В расчете на акцию прибыль выросла до $2,82 с $2,76 из-за сокращения количества бумаг в обращении, однако она оказалась ниже прогнозов аналитиков, ожидавших прибыль на уровне $2,87 на акцию. Бумаги D.R. Horton падают на 9,2%.

Также рынок негативно оценил отчетность компаний Johnson & Johnson (-2,5%), General Electric (-1,2%) и Synchrony Financial (-1,2%), зато позитивно отнесся к квартальным результатам Verizon (+5,4%), Procter & Gamble (+4,5%), United Airlines (+3,8%) и Halliburton (+1,5%).

Акции Apple, которые включены в состав стратегии «US. Сбалансированная», а также в состав стратегии «Global. И целого мира мало» (доступна только квалифицированным инвесторам), к середине торгов повышаются на 0,3%.