Вторник, 18.03.2025
×
Фондовый рынок с Ольгой Коношевской - 16.03.2025

Алексей Бачеров: Инвестиции с постоянным пополнением

Аа +
- -

Для подавляющего большинства людей инвестиции представляют из себя процесс с постоянными взносами.

Очень мало тех, кто может сразу вложить существенную сумму, и наблюдать насколько увеличился его капитал или сформировать портфель, который будет нести постоянный денежный поток. И в моём случае было именно так, и до сих пор я стараюсь регулярно пополнять свои портфели.

Отсюда возникает интересная задача – посмотреть, каких же результатов в деньгах, можно было бы добиться, если инвестировать с постоянным пополнением в тот или иной инструмент. Эта задачка давно решена аналитически, но для простых случаев, и когда я читаю лекции по финансовой математике, то, конечно, показываю формулу. Эту же задачу несложно решить в Excel, если есть ряд доходностей инструмента. Поскольку этот вопрос периодически всплывает при общении со своими подписчиками, я решил набросать программку в Python, дабы не тратить время на ручной труд. Кроме того, она полезна при общении с потенциальными клиентами. Также в отличие от классических вариантов решения, я добавил темп роста размера самих взносов. Логика тривиальна. На долгосрочном горизонте сами отчисления имеют тенденцию к росту, например, из-за того, что человек начинает зарабатывать больше, а значит может и откладывать больше. Или для моделирования полезно учитывать темп инфляции, чтобы покупательная способность взносов всегда была одинаковой.

На графике, который я привёл, сделан расчёт капитала инвестора с учётом постоянных взносов, которые начинаются с 5 000 рублей в начале апреля 2005 года, то есть с того момента, когда я начала педантично вести данные по свою основному портфелю. Также взят темп роста равный 8% годовых, что соответствуют долгосрочным темпам инфляции с 2005 по 2024 год. Взнос делается ежемесячно, и за счёт постоянного темпа роста к 2024-02-29 он уже составляет 21 440 рублей. В качестве объектов инвестиций я взял свой портфель, индекс MCFTR (IMOEX + DIV), RGBITR (индекс полной доходности государственных облигаций) и USDRUB (доллар США).

Получились интересные результаты.

Общая величина инвестированных средств несомненно не отличается для любого актива и составляет 2,58 млн рублей с учётом округления. А вот итоговые результаты такие. Капитал, вкладываемый в мой портфель, в итоге составил 7 млн, то есть чисто процентами было бы получено 4,42 млн. MCFTR (понятно что здесь гросс, также как и в RGBITR, так что с учётом налогов и издержек было бы меньше) 7,6 млн, то есть процентами 5,02 млн. RGBITR – общий капитал 4,4 млн, процентами – 1,82 млн. Доллар США (USDRUB) – 4,96 млн – 2,38 млн.

По-моему очень наглядно и как в конце не вспомнить известную фразу Баффета: «Никто не хочет богатеть медленно».

Удачных инвестиций!

Telegram канал автора: https://t.me/s/ab_trust

В разделе «Обзор блогов» редакция представляет републикации наиболее интересных постов известных российских экономистов, публицистов, финансистов и экспертов, опубликованных на личных каналах и онлайн-ресурсах авторов. Ссылки на эти ресурсы указаны под обзором. Данные републикации не являются подготовленными специально для Finversia.

Ответственность за информацию, высказанные профессиональные и этические оценки, версии и прогнозы остается на авторах блогов.

Орфография и пунктуация авторов блогов сохранена. Перевод иноязычных блогов – авторы блога.

Заметили ошибку? Выделите её и нажмите CTRL+ENTER
все обзоры блогов »
- -
87
ПОДПИСАТЬСЯ на канал Finversia YouTube Яндекс.Дзен Telegram

обсуждение

Ваш комментарий
Вы зашли как: Гость. Войти через

Санкции, цены и ураган по имени Трамп Санкции, цены и ураган по имени Трамп Снятие санкций с России. «Недоделанный фюрер», «потрепанная шавка» и другие эмоции политиков. Россельхозбанк нашел, как обойти санкции. Санкции и цены, что и как дорожает весной 2025. Игрушки, опричники, квадроберы и нюансы собачьей жизни. Мишель Боуман номинирована на пост заместителя председателя ФРС по надзору Мишель Боуман номинирована на пост заместителя председателя ФРС по надзору Президент США Дональд Трамп выдвинул кандидатуру члена Совета управляющих Федеральной резервной системы (ФРС) Мишель Боуман на пост заместителя председателя по надзору. Если её назначение будет утверждено, Боуман возглавит работу по надзору за банками и регулированию финансового сектора, что, как ожидается, приведёт к смягчению регуляторных норм и надзора за банками. Тимур Аитов: «Не так уж нужен нам всем этот цифровой рубль» Тимур Аитов: «Не так уж нужен нам всем этот цифровой рубль» На днях глава ЦБ Эльвира Набиуллина сообщила, что массовое внедрение российского цифрового рубля перенесено с 1 июля 2025 года на более поздний срок. «Цифровой рубль представляет для смарт-контрактов гораздо больше возможностей», – сообщила при этом глава ЦБ. – «Мы хотим сделать это направление одним из ключевых в развитии этого проекта. Основная причина сдвигов сроков – необходимость дополнительного обсуждения и подготовки пользователей к этой технологии». Новую дату внедрения цифрового рубля глава регулятора пообещала назвать позже. Ситуацию с внедрением цифрового рубля в интервью Finversia комментирует наш эксперт, председатель комиссии по безопасности финансового рынка Совета ТПП РФ Тимур Аитов.

Канал Finversia на YouTube

календарь эфиров Finversia-TV »

 

Корпоративные новости »

Blocks_DefaultController:render(13)

Сообщить автору об опечатке:

Адрес страницы с ошибкой:

Текст с ошибкой:

Ваш комментарий или корректная версия: