Мировые рынки готовятся к заседанию ФРС

Мировые фондовые рынки показывают признаки стабилизации после серьезной просадки на прошлой неделе. Тем не менее ситуация по-прежнему остается напряженной, давление на настроения инвесторов продолжают оказывать опасения более быстрого, чем предполагалось ранее, ужесточения монетарной политики ФРС в связи высокими инфляционными рисками. Так, на рынках усиливаются ожидания уже четырех-пяти повышений ключевой ставки в Штатах в нынешнем году. Причем некоторые эксперты не исключают, что в марте американский ЦБ может поднять ставку сразу на 50 базисных пунктов. Помимо этого, рынки пока так и не смогли получить поддержку от разворачивающегося в мире сезона корпоративных отчетностей – квартальные результаты многих компаний в последние дни оказываются довольно разочаровывающими.

Наступившая неделя будет весьма насыщенной на важные события. Прежде всего внимание инвесторов будет приковано к заседанию ФРС, результаты которого станут известны в среду вечером. Регулятор, как ожидается, ускорит темпы сворачивания программы QE, чтобы завершить ее в марте. При этом Джером Пауэлл проведет пресс-конференцию, в ходе которой может прояснить дальнейшие планы ЦБ, в частности, в отношении возможного начала сокращения активов на балансе. Кроме того, на неделе ожидается большой поток макростатистики по ведущим странах, включая данные по ВВП США и крупнейших государств Европы за 4-й квартал 2021 г., более 100 компаний из состава индекса S&P 500 представят финансовые отчеты за октябрь-декабрь.

Российский рынок акций в понедельник продолжил снижение на фоне сохраняющихся на повышенном уровне геополитических рисков. США на выходных сообщили о намерении эвакуировать из Украины часть дипперсонала, считая высокой вероятность военного вторжения со стороны РФ. Аналогичные шаги предпринимает Великобритания. В свою очередь в МИД РФ заявили, что допускают целый ряд крупных провокаций со стороны стран Запада, в том числе военных. В ближайшие дни США должны представить письменный ответ на российские предложения по гарантиям безопасности в Европе, однако ослабления политической напряженности вокруг РФ, по-видимому, ждать не стоит. В связи с этим российские акции скорее всего продолжат демонстрировать повышенную водатильность.

По состоянию на 11:45 МСК индекс МосБиржи торговался в минусе на 2,20%, а долларовый индекс РТС терял 3,30%. Европейский индекс Euro Stoxx 600 уменьшился на 0,38%. Китайский CSI 300 повысился на 0,16%, тогда как гонконгский Hang Seng просел на 1,24%. Фьючерс на индекс S&P 500 вырос на 0,60%, доходность 10-летних казначейских облигаций США опустилась на 1 б.п. до 1,75%. Котировки мартовских фьючерсов на нефть Brent выросли на 0,63% до $88,4 за баррель.

В США котировки акций стримингового гиганта Netflix в пятницу рухнули на 21,8% в связи с тем, что прогнозы компании по выручке и числу новых подписчиков в 1-м квартале оказались заметно слабее ожиданий. На этом фоне бумаги Walt Disney и ViacomCBS, также развивающих собственные стриминговые сервисы, подешевели на 6,9% и 7,4%, соответственно.

Стоимость акций Apple, входящих в состав стратегии «US. Сбалансированная», уменьшилась на 1,3%.

На торгах в Гонконге позитивную динамику продемонстрировали акции проблемного китайского застройщика Evergrande (+3,9%) на сообщениях о том, что одним из членов его совета директоров был назначен топ-менеджер государственной China Cinda Asset Management, одного из крупнейших в КНР управляющих проблемными активами. Это может говорить о том, что Evergrande вскоре получит инвестиции со стороны China Cinda.

В Европе капитализация Accell Group, нидерландского производителя велосипедов, а также запчастей и аксессуаров для них, взлетела на 24,7% в связи с тем, что компания приняла предложение о покупке от консорциума во главе с инвестфондом KKR за 1,56 млрд евро.

В России расписки ритейлера «Fix Price» подскочили в цене на 6,1% после того, как компания объявила о планах провести buyback на сумму до 4 млрд руб. в ближайшие шесть месяцев. При этом в числе аутсайдеров к середине дня находились бумаги «TCS Group» (-5,2%), АФК «Система» (-4,7%), «Русала» (-4,3%), «ВТБ» (-3,2%), «Аэрофлота» (-3%).

Техническая картина

Индекс МосБиржи

С технической точки зрения на дневном графике индекс МосБиржи не смог удержаться выше уровня 3500 пунктов. Вероятно продолжение снижения к отметке 3280 пунктов, где может быть найдена поддержка.

S&P 500

С точки зрения технического анализа S&P 500 впервые с июня 2020 г. пробил вниз         200-дневную скользящую среднюю, а индикатор относительной силы говорит о перепроданности индекса. Тем не менее пробитие важных уровней поддержки не исключает дальнейшей коррекции до 4300 пунктов. Ближайшие сопротивления расположены на уровнях 4470 пунктов и 4550 пунктов.

Euro STOXX 600

С точки зрения теханализа на дневном графике индекс STOXX 600, двигаясь в рамках среднесрочного восходящего канала, пробил вниз 50-дневную скользящую среднюю. Ожидаем продолжения снижения к нижней границе фигуры, в район 468 пунктов, где, вероятно, будет найдена поддержка.

CSI 300

С точки зрения теханализа CSI 300 остается заметно ниже 50-дневной средней на 4890 пунктах и торгуется в нижней половине канала Боллинджера. При позитивном новостном фоне целью индекса на этой неделе может стать диапазон 4840-4890 пунктов.