Butterfly Equity купит производителя элитного вина Duckhorn за $1,95 млрд

Компания Duckhorn Portfolio, известный производитель премиальных вин, объявила о своем приобретении частной инвестиционной компанией Butterfly Equity в рамках сделки на сумму $1,95 млрд. Соглашение предусматривает значительную премию для акционеров Duckhorn и знаменует собой важный этап в развитии одного из лидеров американского винного рынка.

Условия сделки

По условиям сделки, Butterfly Equity выплатит акционерам Duckhorn $11,10 за акцию, что представляет собой премию около 106% по сравнению с последней стоимостью акций винодела на момент закрытии торгов в пятницу. Этот шаг подчеркивает стратегический интерес частной инвестиционной компании к приобретению известного бренда премиальных вин.

На премаркете в понедельник акции Duckhorn торговались около $10,90 за акцию (более чем на 100% выше), что подтверждает уверенность рынка в успешном завершении сделки. Ожидается, что сделка будет завершена зимой 2024 года, при условии одобрения регулирующими органами. Совет директоров Duckhorn единогласно одобрил это предложение, что подтверждает его уверенность в ценности сделки для акционеров.

Период «go-shop» и возможные конкурирующие предложения

Важно отметить, что Duckhorn оставляет за собой возможность принять более выгодные предложения от третьих сторон в течение 45-дневного периода «go-shop», который истекает 20 ноября. Это означает, что, несмотря на достигнутое соглашение, компания может рассматривать альтернативные предложения, если они окажутся более выгодными для акционеров.

История и бренды Duckhorn

Основанная в 1976 году в Сейнт-Хелене в штате Калифорния, Duckhorn Portfolio является одним из самых известных производителей вин премиум-класса в США. В портфель компании входят такие известные бренды, как Duckhorn Vineyards, Decoy, Sonoma-Cutrer и Kosta Browne. Эти бренды завоевали популярность среди ценителей вина благодаря высокому качеству продукции и безупречному подходу к виноделию.

В последние годы Duckhorn продемонстрировала положительную динамику продаж. В четвертом квартале продажи компании выросли на 7,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, однако валовая прибыль снизилась на 740 базисных пунктов до 47,8%. Несмотря на это, бренд продолжает оставаться конкурентоспособным игроком на рынке элитных вин.

Финансовые консультанты сделки

В качестве финансовых консультантов сделки выступили J.P. Morgan Securities (для Duckhorn) и KKR Capital Markets (для Butterfly Equity). Эти ведущие финансовые организации призваны обеспечить высокую надежность и прозрачность процесса, что поспособствует успешному закрытию сделки.

***

Приобретение Duckhorn Portfolio частной инвестиционной компанией Butterfly Equity за $1,95 млрд отражает стратегический интерес к премиальному сегменту рынка вин. Сделка не только обеспечивает значительную премию для акционеров Duckhorn, но и открывает новые возможности для развития компании под руководством нового владельца. В ближайшие месяцы ожидается завершение сделки, но компания оставляет за собой возможность рассмотреть более выгодные предложения в рамках периода «go-shop».