Основные события мирового финансового рынка: 9 – 15 марта 2020 года

Мировая экономика, криптовалюта, драгметаллы, сырье и технологии.

Экономика

Налоговая служба США вполне может отодвинуть крайний срок для уплаты налогов, который сейчас приходится на 15 апреля. По словам министра финансов страны, это поможет увеличить ликвидность на 200 млрд долларов, поддержать малый бизнес и оказать стимулирующий эффект на экономику. При этом какого-либо прямого финансирования компаний пока не планируется. Кризис ликвидности в финансовой системе США становится все серьезнее - спрос дилеров на рынке РЕПО растет ежедневно, тогда как вливания со стороны ФРС пока не приносят ощутимого эффекта. 

За январь-февраль текущего года ВВП Казахстана расширился на 3,3% благодаря усилению деловой активности в сферах промышленного производства, строительства и торговли. Об этом заявил министр национальной экономики страны Руслан Даленов. Он отметил рост производства в ключевых секторах, а также достижение инфляцией верхнего уровня целевого диапазона в 6%. В указанном периоде строительные компании показали подъем на 11,9%. 

Обвал нефтяных цен и последствия вспышки коронавируса побудили экономистов пересмотреть свои прогнозы по экономическому росту в Канаде. Старший экономист Toronto-Dominion Bank Беата Каранчи ожидает в первом полугодии нулевого роста канадской экономики. В последнем квартале прошлого года ВВП Канады практически перестал расти на фоне максимальных темпов падения экспорта с 2017 года и значительного сокращения капиталовложений бизнеса. К глобальной проблеме противодействия негативному влиянию эпидемии нового вируса добавился кризис на нефтяном рынке.

Британские монетарные и фискальные власти объявили о скоординированных мерах смягчения экономического удара от вспышки коронавируса. Ожидается, что Банк Англии перезапустит программу количественного смягчения в качестве своего следующего шага. Ранее предполагалось, что это случится в апреле, но согласно текущей оценке, смягчение произойдет на заседании Банка Англии 26 марта. Новые прогнозы правительства роста ВВП на 2020 год были понижены до 1.1%, но в текущих условиях для достижения даже этого уровня потребуются дополнительные меры.

Криптовалюта

Управляющий Банка Англии Марк Карни, покидающий пост на этой неделе, подчеркнул потенциальные риски денежно-кредитного управления в случае запуска государственной криптовалюты Великобритании. Карни добавил, что цифровой фунт может создать значительные проблемы денежно-кредитной и финансовой стабильности и должен быть очень тщательно спроектирован, если центральный банк решит его выпускать. Чиновники Банка Англии неоднозначно относятся к теме криптовалютной индустрии и стейблкойнов. Недавно заместитель управляющего по финансовой стабильности Центробанка предупредил, что развитие криптовалютной экономики может ослабить и даже ликвидировать выдачу банковских кредитов.

IOTA Foundation перезапустила свою сеть после восстановления от атаки на кошелек Trinity и кражи 8.55 миллионов токенов IOTA. Ранее организация представила инструмент переноса активов пользователей на новые безопасные адреса. Компания продолжит сотрудничество с ФБР, полицией Великобритании, Германии и Мальты, чтобы отследить и идентифицировать злоумышленников. Основатель проекта Дэвид Сонстебо сообщил, что компенсирует потери пользователей из собственных средств.

Стартап Vega запустил тестовый блокчейн для создания и торговли децентрализованными криптовалютными деривативами. Тестовая сеть уже доступна инвесторам и партнерам стартапа. Последние два года компания работала над созданием протокола, позволяющего людям развёртывать и запускать сети, в которых можно торговать децентрализованными деривативами. Компания решила запустить собственный блокчейн, чтобы предложить участникам рынка альтернативный вариант создания торговых продуктов. Как только блокчейн будет развернут, клиенты смогут создавать продукты и торговать на рынках деривативов.

Крупные держатели биткоина на бирже BitMEX совершили большие продажи криптоактива, что оказало дополнительное давление на курс и привело к снижению стоимости BTC до 7 800 долларов. Начиная со второй половины воскресенья в социальных сетях стало появляться все больше сообщений о крупных продажах BTC. Появившиеся в понедельник данные о крупных продажах биткоина «китами» на бирже BitMEX объяснили нисходящую спираль рыночной цены BTC. В понедельник цена биткоина продолжала терять уровни поддержки, дойдя до 7 800 долларов.

Драгметаллы и сырье

На рынке снова наблюдается эффект 2008 года, когда резкое падение отрицательно коррелирующих с золотом активов вызывает снижение цены металла. По мнению финансовых аналитиков, такое поведение вызвано срочной потребностью инвесторов в ликвидности, чтобы избежать принудительного закрытия позиций по другим классам активов. В 2008 году золото после кратковременного снижения в итоге резко выросло в цене. Аналогичный сценарий ожидается и в этот раз.

Вопреки резкому падению золота в Citibank повышают среднесрочный прогноз до уровня 2000 долларов за унцию. В банке ожидают, что ставка денежной политики ФРС достигнет нулевой нижней границы, что в итоге приведёт к рекордному ралли золота. По мнению аналитиков средняя стоимость во втором полугодии составит 1770 долларов и 1925 долларов в 2021. Более того, в банке склоняются к повышению прогнозов краткосрочного базового сценария к более высоким уровням, учитывая агрессивную траекторию снижений процентной ставки ФРС.

Национальная нефтяная компания Объединённых Арабских Эмиратов заявила в среду, что готова увеличить поставки нефти примерно на один миллион баррелей в сутки в условиях ценовой войны. По данным агентства Bloomberg, Ирак и Кувейт вслед за Саудовской Аравией снизили апрельские цены на нефть и планируют увеличить производство с апреля. Страны присоединились к действиям Саудовской Аравии. На снижение цен и увеличение добычи саудовская сторона пошла после провала 6 марта переговоров о дополнительном сокращении добычи нефти странами ОПЕК.

Заседание технического комитета ОПЕК, назначенное на 18 марта, отменено. Ранее Саудовская Аравия отказалась принимать участие. После неудачных переговоров 6 марта, когда Россия и Саудовская Аравия не смогли договориться о продлении сокращения добычи, в ОПЕК сомневались в необходимости проведения встреч в марте. Однако позже Россия и Казахстан заявили о необходимости проведения технических консультаций, поскольку хартия сотрудничества ОПЕК продолжает работать. Отказ Саудовской Аравии означает, что королевство готово к ценовой войне и выполнит все свои обещания увеличить добычу и снизить цены.

Технологии

Более 20 банков в китайском городе Чунцин использовали платформу торгового финансирования на блокчейне для обработки внешнеторговых операций на $56 млн. Всего за год были обработаны сделки на $460 млн. Согласно сообщению местного издания Chongqing Daily, за год тестирования платформы было осуществлено финансирование экспортной торговли на общую сумму $460 млн. Блокчейн-платформа позволяет заинтересованным сторонам автоматически проверять дебиторскую задолженность, налоговые документы и кредитную информацию, что упрощает процессы оформления документов.

Стартап Securitize, специализирующийся на выпуске токенов-акций, и LIFULL Social Funding запустили платформу на базе блокчейна для инвестиций в недвижимость с использованием цифровых ценных бумаг. В проекте также принимает участие компания BUIDL, которую Securitize выкупил в декабре прошлого года, и банк GMO Aozora Net Bank. По словам разработчиков, запуск первой фазы проекта прошел успешно. Платформа создана для привлечения средств, которые будут расходоваться на реконструкцию и переоборудование пустующих домов в сельских районах Японии. В результате тестирования токенизированные ценные бумаги и блокчейн доказали свою эффективность по сравнению с традиционными способами сбора средств.