Лекция «Надежность финансовой организации»

Корпоративные конфликты в сфере финансового бизнеса. Виды, причины и сценарии корпоративных конфликтов. Освещение журналистами деловых изданий корпоративных конфликтов. Правила подачи информации во время корпоративных конфликтов. Правила получения и использования информации во время расследований и разбирательств. Работа журналиста при освещении банкротства/санации финансовой организации. Освещение судебных процессов журналистами деловых изданий. Источники информации о судебных разбирательствах.

Корпоративные конфликты в сфере финансового бизнеса

Понятия корпоративного спора, корпоративного конфликта в российском законодательстве отсутствуют. В России был разработан и рекомендован правительством к применению Кодекс корпоративного поведения только для акционерных обществ, однако считается, что он применим к предприятиям всех форм собственности. Кодекс трактует корпоративный конфликт как «любое разногласие или спор между органом общества и его акционером, которые возникли в связи с участием акционера в обществе, либо разногласие или спор между акционерами, если это затрагивает интересы общества». Конфликты могут решаться как в досудебном, так и в судебном порядке, законодательство не устанавливает требований об обязательном соблюдении каких-либо досудебных процедур в целях урегулирования корпоративных конфликтов.

«Корпоративные нормы обеспечиваются мерами, предусмотренными данной общественной организацией. При необходимости осуществляется соответствующее юридическое воздействие со стороны государства для восстановления принципа справедливости при возникшем конфликте интересов».¹

Тема корпоративных конфликтов всегда привлекает внимание СМИ. В первую очередь имеет значение, как конфликт отразится на деятельности вовлеченных в него компаний и на карьере главных действующих лиц.

«Любой корпоративный конфликт – явление, дезорганизующее компанию, приводящее к усилению неопределенности и зачастую мешающее конструктивному развитию. Базирующийся на различиях в интересах противоборствующих сторон корпоративный конфликт способен нанести предприятию существенный ущерб, выражающийся как в прямых убытках, так и в упущенных возможностях».²

Виды, причины и сценарии корпоративных конфликтов

В основе корпоративных конфликтов лежат естественные противоречия между интересами крупных и мелких акционеров, совладельцев и менеджмента либо борьба за контроль над компанией.

«Предметом корпоративного спора могут выступить: восстановление нарушенного права акционера (участника) общества или его руководителя, обжалование решений органов управления организации, устранение нарушений законодательства и локальных норм, понуждение выполнить определенные юридические действия и т. д.».³

Корпоративные конфликты делятся на внутренние и внешние. Внутренний конфликт может произойти между руководством компании и ее акционерами или между мажоритарными и миноритарными акционерами.

Внешний конфликт возникает либо между компанией и государственным органом, либо в связи с недружественным поглощением и захватом контроля над предприятием другими организациями.

«Если на Западе корпоративные конфликты в основном выражаются в противоречии интересов менеджеров и акционеров, то в России часто наблюдается ущемление прав миноритарных акционеров со стороны мажоритарных».⁴

Практика показывает, что в финансовой сфере наиболее часто происходят конфликты, в основе которых лежит преднамеренное банкротство банка путем вывода активов и заключения противозаконных сделок. При этом топ-менеджмент банка может действовать как в интересах владельцев, так и вразрез с их интересами – для собственного обогащения либо по заказу конкурентов. Целью конкурентов может быть как ликвидация банка в расчете на захват его активов и клиентов для расширения своего бизнеса, так и недружественное поглощение.

Как правило, результатом конфликта становится реорганизация, смена собственника, изменение политики компании, перемены в системе управления, в том числе в руководящем органе, например, изменение состава совета директоров.

Освещение журналистами деловых изданий корпоративных конфликтов. Правила подачи информации во время корпоративных конфликтов

При освещении корпоративных конфликтов журналисты нередко используют инсайд – закрытую внутреннюю информацию о деятельности компании, либо существенную для деятельности компании информацию, например, сообщение о намерении конкурента перекупить банк. Существуют три наиболее распространенных способа переноса корпоративного конфликта в публичное поле с помощью передачи в СМИ инсайдерской информации.

В первом случае конфликт выносится на публику, когда существует стремление изменить рыночную ситуацию: инсайдер заинтересован снизить стоимость активов, которые кто-то стремится поглотить, или если есть недружественное предприятие, заинтересованное в уничтожении конкурента.

Второй способ – это использование публичной информации как инструмента захвата. То есть создание негативного мнения у трудового коллектива, у региональных властей и у местного населения – либо в отношении захватчика, либо в отношении жертвы.

Третий распространенный способ использования СМИ – это корпоративный шантаж. Чаще всего он состоит в том, что акционер или руководитель сбрасывает негативную информацию о том предприятии, совладельцем которого он является, для того чтобы повысить отступные или вынудить компанию выкупить его пакет акций по завышенной цене.

Задача СМИ состоит в том, чтобы беспристрастно освещать корпоративный конфликт, однако на практике, как правило, СМИ выступают на одной стороне. Это происходит либо по причине их ангажированности, либо из-за отсутствия информации о позиции другой стороны конфликта, которая отказывается комментировать ситуацию.

Тем не менее журналисту необходимо приложить все усилия, чтобы представить в материале мнения всех заинтересованных сторон, а в случае невозможности получить информацию от одной из сторон конфликта он должен использовать комментарии экспертов из числа незаинтересованных лиц.

Описывая корпоративный конфликт, журналист должен изложить причину возникновения конфликта, позиции всех вовлеченных в конфликт сторон, предоставить оценку происходящего независимыми экспертами и, при необходимости, регулирующих органов. При подготовке таких материалов крайне важно тщательно проверять достоверность информации, полученной от заинтересованных сторон, и публиковать только точные факты.

Для сбора фактуры и подтверждения данных, полученных от сторон конфликта, используются корпоративные и открытые источники информации, в частности, данные Центрального банка РФ, Федеральной антимонопольной службы, профессиональных объединений и ассоциаций, исследований специализированных компаний (консалтинговых компаний и рейтинговых агентств).

Работа журналиста при освещении банкротства/санации финансовой организации

При освещении в СМИ банкротства банка основное внимание уделяется причине банкротства: произошло оно в результате неудачного стечения обстоятельств, неэффективного управления или было преднамеренным. В первом случае выясняется, какие именно действия руководства банка стали причиной его разорения и какую роль при этом сыграли акционеры. В российской практике одной из самых распространенных причин банкротства банков являются потери из-за кредитования структур собственников и аффилированных лиц в нарушение законодательства, ограничивающего подобные сделки. Другой распространенной причиной выступает вывод активов по распоряжению акционеров с целью преднамеренного банкротства банка.

Журналисту следует изучить все аспекты дела и собрать данные, которые могут служить подтверждением той или иной версии банкротства, последствий, которые повлечет за собой ликвидация кредитной организации для его клиентов и кредиторов.Для деловых СМИ наибольший интерес представляет имущественное положение обанкротившегося банка, то, какими активами он располагает, соответственно, на что могут рассчитывать его клиенты – юридические лица и кредиторы после ликвидации. Поэтому, в первую очередь, выясняется, кто входит в число этих клиентов и кредиторов и кто из них теряет больше всего, насколько эти потери будут критичными для их бизнеса.

При этом следует уделить особое внимание личностям людей, которые будут заниматься внешним управлением по поручению Центрального банка РФ, их репутации, опыте и планам по реализации имущества банка для выполнения обязательств перед клиентами и кредиторами.

Поскольку по российскому законодательству вкладчики – физические лица – при банкротстве банка получают страховое возмещение, решение этого вопроса освещается по стандартной схеме. В СМИ сообщается, сколько вкладчиков было у обанкротившегося банка, какую сумму они получат в виде страхового возмещения по сгоревшим вкладам, каким банкам будет поручено выплачивать страховое возмещение и в какой срок начнутся выплаты. Все данные об этом предоставляет Агентство по страхованию вкладов (АСВ).

Помимо этого АСВ может сообщить, сколько вкладчиков имели вклады, превышающие лимит страхового возмещения, и сколько составила общая сумма этого превышения.

Однако практика показывает, что в случае банкротства банка не все вкладчики из числа физических лиц могут рассчитывать на выплату страхового возмещения. Это может быть связано с мошенническими действиями руководства банка. Могут использоваться разные схемы, например, работники банков, которые преднамеренно доводят учреждение до банкротства, открывают вклады, не отражая поступившие суммы. Известны случаи, когда в банке полностью уничтожали базу данных по операциям клиентов.

Кроме того, АСВ отказывает в выплате страхового возмещения, если усматривает в действиях вкладчиков признаки мошенничества. Самая распространенная схема получила название «дробильщиков»: используя инсайдерскую информацию о возможном банкротстве банка, владельцы депозитов на суммы, превышающие лимит страхового возмещения, дробят их на части, переводя средства в том же банке на депозиты другим людям, как правило, родственникам.

Эта позиция АСВ провоцирует конфликты с вкладчиками, которые выливаются в судебные разбирательства. Такие последствия банкротства банка вызывают широкий общественный резонанс и требуют от журналиста серьезной работы по выяснению всех обстоятельств дела.

Если АСВ принимает решение о финансовом оздоровлении банка (санации), на первый план выходит вопрос о том, каким организациям и на каких условиях его будет поручено провести. Интерес к этому вопросу объясняется тем, что на проведение санации выделяются крупные суммы. Выбор кандидатуры санатора представляет интерес как с точки зрения будущего санируемого банка, так и с точки зрения влияния этого шага на бизнес самого санатора.

При освещении темы санации интерес также представляет политика, которую выбирает санатор, так как от этого зависит изменение модели и структуры санируемого банка.

Освещение судебных процессов журналистами деловых изданий. Источники информации о судебных разбирательствах

Освещение судебных процессов журналистами происходит чаще всего в двух формах: это новости о результатах судебных заседаний и репортажи непосредственно с судебных заседаний. Для того чтобы журналист мог писать о судебном разбирательстве со знанием дела, ему необходимо заранее тщательно изучить предысторию и причину конфликта, позиции всех вовлеченных в конфликт сторон и связанные с ними действия заинтересованных лиц.

Внутренние правила большинства компаний запрещают комментировать судебные разбирательства до вынесения окончательного решения. Поэтому основными источниками сведений о них служат сами суды.

«Для обеспечения открытости разбирательства каждый суд имеет свой сайт в Интернете, на котором публикуются графики рассмотрения дел, информация о поданных исках и вынесенные решения. Сайт Право.ру ведет единую базу дел всех арбитражных судов. В ней можно оформить подписку на обновление информации по конкретному делу или на мониторинг исков с участием конкретной компании или государственного органа».⁵

Также источником информации служит Российское агентство правовой и судебной информации (РАПСИ), которое оперативно предоставляет пользователям информацию, поступающую из пресс-служб российских судов всех уровней и различной юрисдикции.

В России иски корпораций в зависимости от их содержания рассматривают как суды общей юрисдикции, так и арбитражные суды. «Основная первостепенная задача судопроизводства в арбитражных судах – обеспечение защиты прав и законных интересов субъектов предпринимательских и иных экономических отношений. Этим она отличается от задач гражданского судопроизводства, определяемых как правильное и своевременное рассмотрение и разрешение гражданских дел в целях защиты нарушенных или оспариваемых прав, свобод и законных интересов граждан, организаций, прав и интересов Российской Федерации, субъектов Федерации, муниципальных образований, других лиц, являющихся субъектами гражданских, трудовых или иных правоотношений (ст. 2 ГПК РФ).».⁶ В том числе арбитражные суды рассматривают иски о признании недействительными акты государственных органов, нарушающие права и законные интересы предприятий, такие как налоговые и земельные.⁷

Высшей инстанцией выступает Верховный суд РФ. Верховный суд РФ является высшим судебным органом по гражданским делам, делам по разрешению экономических споров, уголовным, административным и иным делам, подсудным судам, и осуществляет надзор за их деятельностью.

Информационная система «Судебный документооборот и делопроизводство» Верховного суда РФ на сайте www.supcourt.ru включает в себя три базы данных: электронный банк судебных документов, информационно-справочную систему, судебную статистику. Электронная справочная позволяет получить:

• тексты судебных актов,
• справочную информацию по делам,
• справочную информацию по жалобам,
• списки дел, назначенных к слушанию,
• результаты обжалования нормативно-правовых актов.

На сайте «Федеральные арбитражные суды России» www.arbitr.ru размещены базы данных «Картотека арбитражных дел», «Банк решений арбитражных судов», «Календарь судебных заседаний».

В то же время следует помнить, что информация, которую публикуют суды, носит ограниченный характер, и важные подробности журналисту все равно придется искать своими силами.

«Соблюдая принципы открытости, суд охраняет коммерческую тайну, поэтому не обнародует ни тексты исковых заявлений, ни другие документы, поданные истцами и ответчиками в доказательство своей правоты.

В карточках дел содержится минимальная информация: предмет спора, стороны по делу, сумма исковых требований. Поэтому до вынесения судом окончательного решения, как правило, очень сложно сделать вывод о природе спора. Однозначно можно трактовать только дела о банкротстве».⁸

Участниками многих корпоративных конфликтов являются компании, зарегистрированные за границей, и нередко судебные разбирательства тоже происходят в других странах, чаще всего в Великобритании, США, Германии и Швейцарии. В этих странах данные судебной системы размещаются на специальном сайте. «В Великобритании правосудие является полностью гласным и открытым. На едином сайте судебной системы страны (Her Majesty’s Courts Service) ежедневно публикуются списки дел, слушающихся в судах. Исковые заявления, также, как и в России, не публикуются, обнародуются только решения по конкретному делу. Судебные вердикты доступны на сайте Британского и Ирландского институтов правовой информации (British and Irish Legal Information Institute)».⁹

В Германии сайт судебной системы называется Juris, в Швейцарии – Swisslex. В США судопроизводство более открытое, там на сайте судебной системы PACER публикуются все документы, поданные сторонами в суд.

Информацию о решении иностранного суда можно найти в одной из международных баз судебных решений, наиболее популярные из которых – Lexis Nexis и Wstlaw.

Особый вид правосудия представляют собой международные суды, такие как Лондонский и Стокгольмский арбитражи.

Однако для журналиста, освещающего судебное разбирательство, данных на сайтах судов может оказаться недостаточно для понимания ситуации, так как судебные решения и документы написаны крайне сложным языком, насыщенном юридическими терминами. Поэтому для разъяснений судебных документов желательно привлечь одного или нескольких экспертов из числа юристов.

Сноски:

¹ Кирилловых А. А. Корпоративное право: курс лекций. – М.: Юстицинформ, 2009. – с. 45.

² Кирилловых А. А. Корпоративное право: курс лекций. – М.: Юстицинформ, 2009. – с. 58.

³ Кирилловых А. А. Корпоративное право: курс лекций. – М.: Юстицинформ, 2009. – с. 59.

⁴ Кирилловых А. А. Корпоративное право: курс лекций. – М.: Юстицинформ, 2009. – с. 84.

⁵ Деловая журналистика / А. В. Афанасьева, М. В. Блинова, Д. А. Борисяк и др. / – М.: МедиаМир, 2012. – с. 505.

⁶ Арбитражный процесс: учебник / под ред. Д. Х. Валеева, М. Ю. Челышева. – М.: Статут, 2010. – с 10.

⁷ Арбитражный процесс: учебник / под ред. Д. Х. Валеева, М. Ю. Челышева. – М.: Статут, 2010. – с. 68.

⁸ Деловая журналистика / А. В. Афанасьева, М. В. Блинова, Д. А. Борисяк и др. – М.: МедиаМир, 2012. – с. 505.

⁹ Деловая журналистика / А. В. Афанасьева, М. В. Блинова, Д. А. Борисяк и др. – М.: МедиаМир, 2012. – с. 507.

Литература:

1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 № 51-ФЗ. // Собрание законодательства Российской Федерации. – 1994. – № 32. – ст. 3301.
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 26.01.1996 № 14-ФЗ. // Собрание законодательства Российской Федерации. – 1996. – № 5. – ст. 410.
3. Закон РФ от 272.1991 № 2124-I «О средствах массовой информации». // «Ведомости Съезда народных депутатов Российской Федерации и Верховного Совета Российской Федерации». – 1992. – № 7. – ст. 300.
4. Федеральный закон от 02.12.1990 № 395–1-ФЗ «О банках и банковской деятельности». // Собрание законодательства Российской Федерации. – 1990. – № 27. – ст. 4295.
5. Федеральный закон Российской Федерации «Об акционерных обществах» от 26.12.1995 № 208-ФЗ. // Собрание законодательства Российской Федерации. – 1996. – № 1. – ст. 1.
6. Федеральный закон от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг». // Собрание законодательства Российской Федерации. – 1996. – № 17. – ст. 1918.
7. Федеральный закон Российской Федерации от 05.03.1999 № 46-ФЗ «О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг». // Собрание законодательства Российской Федерации. – 1999. – № 10. – ст. 1163.
8. Федеральный закон от 26.10.2002 № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)». // Собрание законодательства Российской Федерации. – 2002. – № 43. – ст. 4190.
9. Федеральный закон от 22.12.2008 № 262-ФЗ «Об обеспечении доступа к информации о деятельности судов в Российской Федерации». // Собрание законодательства Российской Федерации. – 2008. – № 52. – ст. 6217.
10. Кирилловых А. А. Корпоративное право: курс лекций. – М.: Юстицинформ, 2009. – 192 с.
11. Деловая журналистика / А. В. Афанасьева, М. В. Блинова, Д. А. Борисяк и др. – М.: МедиаМир, 2012. – 728 с.
12. Арбитражный процесс: учебник / под ред. Д. Х. Валеева, М. Ю. Челышева. – М.: Статут, 2010. – 572 с.
13. Корпоративные конфликты. Причины возникновения и способы преодоления / Под ред. А. С. Семенова, Ю. С. Сизова. – М.: Едиториал УРСС, 2002. – 304 с.
14. Ворожейкин И. Е., Китанов А. Я., Захаров Д. К. Конфликтология. – М.: Инфра, 2000. – 244 с.

Контрольные вопросы лекции:

1. В чем суть корпоративного конфликта?
2. Как регламентируется урегулирование корпоративного конфликта?
3. Какие виды корпоративных конфликтов наиболее распространены?
4. Что такое инсайд, и как он используется в корпоративных конфликтах?
5. В чем состоят основные принципы освещения корпоративного конфликта в СМИ?
6. Какие аспекты являются ключевыми при освещении банкротства банка в СМИ?
7. На что следует обратить внимание при освещении процесса выплаты страхового возмещения вкладчикам банка, у которого отозвана лицензия?
8. Из каких источников можно получать информацию о разбирательствах в российских судах?
9. Из каких источников можно получать информацию о решениях судов иностранных государств?
10. В чем состоит отличие арбитражного судопроизводства от рассмотрения дел в судах общей юрисдикции?